高景氣度延續(xù)
國家能源局公布的數據顯示，截至2023年9月底，全國光伏發(fā)電裝機容量達到5.2億千瓦，其中集中式光伏2.95億千瓦，分布式光伏2.25億千瓦。2023年前三季度，全國光伏發(fā)電量4369億千瓦時，同比增長33%。全國光伏發(fā)電利用率98.3%，同比提升0.3個百分點。
從投資方面看，今年前8個月全國太陽能發(fā)電完成投資額超過3500億元，其中湖北、廣東、云南、新疆4個?。▍^(qū)）完成投資額同比增速均超過200%。
光伏行業(yè)高景氣度延續(xù)，相關上市公司三季報業(yè)績靚麗。協(xié)鑫集成表示，前三季度公司充分把握市場機遇，連續(xù)中標入圍組件采購項目，組件出貨量大幅增長，實現(xiàn)營業(yè)收入94.12億元，同比增長97.43%；歸母凈利潤為1.42億元，同比增長240.78%。
晶科能源前三季度實現(xiàn)營業(yè)收入850.97億元，同比增長61.25%；實現(xiàn)歸母凈利潤63.54億元，同比增長279.14%。公司1-9月組件出貨量超過52GW，其中N型組件占比約57%。當前，公司在手訂單超額覆蓋2023年組件出貨目標。
硅料價格大幅下跌，通威股份、大全能源等以硅料為主營業(yè)務的企業(yè)前三季度業(yè)績出現(xiàn)下滑。通威股份前三季度歸母凈利潤為163.02億元，同比下降24.98%。其中，第三季度凈利潤為30.31億元，同比下降68.11%。大全能源前三季度歸母凈利潤為51.15億元，同比下降66.09%。其中，第三季度歸母凈利潤為6.89億元，同比下降87.61%。
從硅片環(huán)節(jié)看，TCL中環(huán)表示，前三季度光伏行業(yè)產能擴張與終端需求不匹配，產業(yè)鏈博弈加劇，公司實現(xiàn)營業(yè)收入486.54億元，同比減少2.39%；歸母凈利潤為61.88億元，同比增長23.75%。隆基綠能表示，受投資收益和匯兌收益減少、存貨跌價損失增加等因素影響，公司第三季度實現(xiàn)歸母凈利潤25.15億元，同比下降44.05%；前三季度實現(xiàn)歸母凈利潤116.94億元，同比增長6.54%。
行業(yè)競爭激烈
儲能業(yè)務表現(xiàn)亮眼，并成為多家光伏公司業(yè)績增長的重要因素。
陽光電源表示，前三季度全球光伏裝機達240GW，同比增長60%，全球儲能出貨量達61GWh，同比增長103%，新能源各賽道持續(xù)保持快速增長態(tài)勢。
前三季度，陽光電源逆變器、儲能、新能源開發(fā)等核心業(yè)務持續(xù)放量，實現(xiàn)營業(yè)收入464.15億元，同比增長108.85%，海外收入占比進一步提升到56%；實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤72.23億元，同比增長250.53%；經營活動產生的現(xiàn)金流量凈額45.5億元，去年同期為-28.9億元。
前三季度，天合光能實現(xiàn)營收811.19億元，同比增長39.38%；實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤50.77億元，同比增長111.34%。報告期內，公司光伏組件、支架、分布式系統(tǒng)及儲能業(yè)務實現(xiàn)增長，主營業(yè)務收入增加。同時，公司儲能產品綜合成本持續(xù)下降，儲能業(yè)務盈利能力提升。
天合光能表示，將繼續(xù)推動光儲深度融合，構建光儲一體化解決方案，預計到2023年底儲能電池、直流電池艙及交直流產品組合產能將達到12GWh。
上能電氣主營產品為光伏逆變器、儲能雙向變流器、有源濾波器等。前三季度，公司實現(xiàn)歸母凈利潤2.08億元，同比增長359.04%。公司表示，儲能將作為公司業(yè)績增長第二極。
對于光伏產業(yè)未來走向，通威股份表示，伴隨過去幾年行業(yè)需求爆發(fā)，產品供不應求，顯著高于其他行業(yè)的毛利率吸引了大量行業(yè)內外企業(yè)進入光伏領域，大量新增產能集中釋放，產品價格快速回落，行業(yè)競爭愈發(fā)激烈。在此背景下，相對落后的產能以及在資金、技術、人才等方面準備不足的參與者將逐步被淘汰，行業(yè)將進入整合提升新階段。
