隨著我國能源結(jié)構(gòu)向低碳、環(huán)保、清潔化演變，光伏企業(yè)正積極把握“雙碳”目標(biāo)給行業(yè)帶來的發(fā)展機(jī)遇。2月15日，天合光能發(fā)布關(guān)于簽訂重大采購合同的公告顯示，2022年至2024年，公司擬向合同對方采購210尺寸單晶硅片，預(yù)計(jì)采購數(shù)量合計(jì)為18.92億片，按照當(dāng)前市場價(jià)格測算，預(yù)計(jì)采購金額合計(jì)為159.50億元（含稅）。前一日晚間，雙良節(jié)能也披露了這一長單銷售合同。
與此同時(shí)，光伏產(chǎn)業(yè)鏈上市公司紛紛投建產(chǎn)能。合盛硅業(yè)14日發(fā)布公告稱，公司擬通過全資子公司“中部合盛”在新疆烏魯木齊市甘泉堡經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)（工業(yè)區(qū)）內(nèi)進(jìn)行“新疆中部合盛硅業(yè)有限公司硅基新材料產(chǎn)業(yè)一體化項(xiàng)目（年產(chǎn)20萬噸高純多晶硅項(xiàng)目）”投資建設(shè)，項(xiàng)目預(yù)估總投資175億元。公司方面表示，本次對外投資，旨在進(jìn)一步擴(kuò)大和完善公司在硅基新材料全產(chǎn)業(yè)鏈的布局，提升公司的產(chǎn)業(yè)規(guī)模和綜合市場競爭實(shí)力。同時(shí)，落實(shí)了公司向工業(yè)硅下游進(jìn)一步拓展的整體戰(zhàn)略規(guī)劃，為公司光伏新能源業(yè)務(wù)快速發(fā)展奠定基礎(chǔ)，有利于公司打造新的盈利增長點(diǎn)。
此外，隆基股份日前公告稱，公司于1月5日公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券7000萬張，募集資金總額為人民幣70億元。本次募集資金投資項(xiàng)目中，年產(chǎn)15GW高效單晶電池項(xiàng)目擬通過公司全資子公司“西咸樂葉”具體實(shí)施，年產(chǎn)3GW單晶電池制造項(xiàng)目擬通過公司全資子公司“寧夏樂葉”具體實(shí)施。晶澳科技也公告稱，擬對公司一體化產(chǎn)能進(jìn)行擴(kuò)建，包括硅片、電池、輔材產(chǎn)能及光伏電站，預(yù)計(jì)投資額合計(jì)34.55億元，占最近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)比例的23.58%。另外，光伏組件龍頭晶科能源在1月下旬完成IPO上市，新股發(fā)行20億股，募資金額100億元，其中40億元用于年產(chǎn)7.5GW高效電池和5GW高效電池組件建設(shè)項(xiàng)目，另有5億元用于海寧研發(fā)中心建設(shè)，布局下一代前沿技術(shù)。
業(yè)績層面，相關(guān)上市公司凈利潤增速整體向好。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至記者發(fā)稿時(shí)，A股申萬光伏設(shè)備行業(yè)共有27家公司發(fā)布2021年業(yè)績預(yù)告，其中17家預(yù)告凈利潤同比正增長，占比超過六成；七家公司預(yù)告凈利潤增幅下限超過100%，最高的為大全能源，預(yù)告凈利潤同比增長下限為436.69%。從預(yù)告凈利潤金額來看，七家公司凈利潤下限超過10億元，其中，通威股份預(yù)告凈利潤下限為80億元。
今年以來光伏等新能源賽道短期震蕩調(diào)整，但機(jī)構(gòu)普遍認(rèn)為，低碳背景下，行業(yè)中長期向好趨勢不改。光大證券分析稱，光伏產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格博弈仍在持續(xù)，需求景氣背景下，上游價(jià)格持續(xù)反彈組件價(jià)格相應(yīng)有所提升。同時(shí)，國家持續(xù)出臺政策推進(jìn)光伏項(xiàng)目建設(shè)，在下游需求回暖且備貨積極的背景下，未來隨著上游產(chǎn)能釋放，疊加新基建（光伏等）建設(shè)加速，光伏產(chǎn)業(yè)鏈迎來較好配置機(jī)會(huì)。在此基礎(chǔ)上，部分輔材因需求釋放、原材料漲價(jià)、結(jié)構(gòu)性供需緊缺等因素存在漲價(jià)可能，分布式光伏市場需求有望率先釋放。
